Calculator Beta
Calculează coeficientul Beta pentru a măsura volatilitatea acțiunilor în raport cu mișcările pieței
Analiză Acțiuni
Introdu randamentele separate prin virgulă (ex: 5, 10, -3, 8, 15)
Introdu randamentele pieței pentru aceleași perioade (ex: 3, 7, -2, 6, 12)
Gata de Calcul
Introdu randamentele acțiunii și ale pieței pentru a calcula coeficientul Beta.
Cum să Folosești Calculatorul Beta
Introdu Informațiile despre Acțiune
Începe prin introducerea simbolului acțiunii (ex: AAPL pentru Apple) și randamentele istorice pentru acțiunea aleasă pe anumite perioade de timp.
Introdu Randamentele Pieței
Introdu randamentele corespunzătoare ale pieței (de obicei S&P 500 sau indicele de piață relevant) pentru aceleași perioade ca randamentele acțiunii tale. Asigură-te că ambele seturi de date au același număr de perioade.
Selectează Perioada de Timp
Alege frecvența temporală a datelor tale - zilnic, săptămânal, lunar, trimestrial sau anual. Aceasta ar trebui să corespundă modului în care sunt calculate datele tale de randament.
Analizează Rezultatele Beta
Examinează coeficientul Beta calculat, valorile de corelație și R-pătrat. Beta arată cât de mult se mișcă acțiunea în raport cu piața.
Interpretează Nivelul de Risc
Folosește nivelul de risc și interpretarea pentru a înțelege caracteristicile de volatilitate ale acțiunii și pentru a lua decizii de investiții informate.
Sfaturi pentru Analiza Beta
Beta de 1 înseamnă că acțiunea se mișcă exact cu piața, în timp ce Beta > 1 indică volatilitate mai mare decât piața
Beta < 1 sugerează că acțiunea este mai puțin volatilă decât piața, adesea considerată investiții defensive
Beta negativ indică faptul că acțiunea se mișcă opus direcției pieței, ceea ce este rar dar poate oferi diversificare portofoliului
Folosește cel puțin 24-36 de randamente lunare pentru calculul Beta fiabil, sau 2-3 ani de date
Valorile mai mari ale R-pătrat (peste 0.7) indică corelație mai puternică și estimări Beta mai fiabile
Consideră utilizarea aceluiași indice de piață care reprezintă cel mai bine sectorul sau piața acțiunii tale
Beta se poate schimba în timp, așa că recalculează periodic pentru a reflecta condițiile actuale ale pieței
Combină analiza Beta cu alte metrici de risc precum deviația standard și raportul Sharpe pentru evaluarea cuprinzătoare a riscului
Acțiunile de tehnologie și creștere au de obicei Beta mai mari, în timp ce utilitățile și bunurile de consum au Beta mai mici
Folosește Beta pentru construcția portofoliului - amestecă acțiuni cu Beta mare și mic pentru a atinge nivelul de risc dorit